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Oskar und Hawlitschek stehen vor der Fleischerei im 8. Bezirk und ärgern sich über Ida, die sich über die Blunze beschwert hat. Doch dann kommt der Rittmeister, der die Blunze lobt: "Ihre Blutwurst, first class!" und Hawlitschek ist beruhigt. Als Mathilde in ihre Trafik geht, folgt ihr Rittmeister und vergleicht die Gewinnzahlen, doch er hat wie immer nichts gewonnen. Im Laden daneben versichert Marianne einer Kundin, dass die Ware rechtzeitig ankommen wird. Danach ruft der Zauberkönig nach Marianne, da sie für ihn die Sockenhalter finden soll. Nach dem Fund spricht Marianne und Oskar über die Verlobung am nächsten Tag. Später kommt Alfred zu Mathilde und sie flirten miteinander. Doch es kommt zum Streit und sie trennen sich.
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Alle machen einen Ausflug in den Wienerwald, wo Oskar jeden fotografiert. Danach sprechen Alfred und Mathilde über ihre Beziehung bis der Zauberkönig kommt und seinen preußischen Neffen Erich vorstellt. Nach der offiziellen Verlobung flirten Alfred und Marianne und Erich und Mathilde. Marianne und Alfred gestehen sich ihre Liebe und sie lässt die Verlobung platzen. Darauf beschließt der Zauberkönig, seine Tochter für immer zu vergessen. Das neue Liebespaar möchte auch ein Kind haben.
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Monate später sitzen Marianne und Alfred im Stephansdom und streiten wegen ihres Glauben. Alfred verlässt sie und sie geht zum Beichtstuhl. Der Pfarrer erfährt alle ihre Sünden. Sie bereut alles, bis auf ihr uneheliches Kind. Der Geistliche ist entsetzt und schickt sie weg.
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Emma und Hawlitschek flirten und verabreden sich. Als Emma geht kommt Oskar und spricht mit Oskar über Marianne. Hawlitschek sagt zu Oskar, er soll Marianne vergessen und sich um eine neue Frau umsehen. Danach kommt Rittmeister und lobt abermals die Blunze und vergleicht auch wieder die Ziehungszahlen. Mathilde und Erich sind ein Paar und diskutieren über gegenseitige Schulden. Der Zauberkönig ist nicht kundenfreundlich und wird deshalb an seine Tochter erinnert, doch er sagt er habe keine Tochter. Später kommt Alfred zu Mathilde und sie löchert ihn mit Fragen. Nach diesem Gespräch spricht sie mit Oskar, der ihr sagt, dass er Marianne heiraten würde, wenn sie kein Kind mehr hätte.
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Mathilde, Erich und der Zauberkönig sitzen ausgelassen beim Heurigen. Als Rittmeister hinzukommt, kommt es zu einem Streit. Der Streit dreht sich um den 1. Weltkrieg und wer an der Niederlage schuld ist. Erich geht und der Rittmeister stellt seinen Freund, Mister genannt, vor. Als es zu regnen beginnt, geht die Gesellschaft ins Maxim. Dort entdeckt Mathilde Marianne als Tänzerin. Die Vorstellung ist zu Ende und Marianne möchte mit ihrem Vater sprechen. Dieser will sie nicht kennen. Als Mister ihr Geld für eine Nacht bietet, lehnt sie ab. Deshalb behauptet dieser, sie hätte ihn bestohlen. Das ist zuviel für Zauberkönig und er bekommt einen Schlaganfall.
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Im 8. Bezirk sprechen Rittmeister und Mathilde über Zauberkönig, der seit seinem Schlaganfall im Rollstuhl sitzt. Sie kümmert sich um ihn. Als Zauberkönig eine Spazierfahrt macht, kommt Alfred. Er borgt sich Geld für Wetten aus. Er bekommt das Geld auch unter der Bedingung, den Gewinn für seinen Sohn herzugeben. Danach kommt Marianne, und Mathilde will diesen Moment zur Versöhnung zwischen ihr und ihrem Vater nutzen. Als der Zauberkönig erscheint, dauert es einige Zeit, doch dann kommt es zur Versöhnung. Sie machen sich aus, am nächsten Tag Zauberkönigs Enkel zu besuchen.
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In der Wachau kommt Alfred zu einer Burg. Dort geht er mit der ansässigen Tochter auf die Burg. Währenddessen diskutieren die Mutter und die Großmutter, wie sie Marianne erklären sollen, dass ihr Sohn gestorben ist. Auf der Burg erfährt Alfred, dass sein Sohn am Tag davor gestorben ist. Die beiden Älteren schreiben einen Brief an Marianne, die in diesem Moment mit ihrer Familie kommt. Sie erfahren vom Tod des Burli. Marianne versucht die Großmutter wegen ihrer Grobheit zu erschlagen, doch sie wird daran gehindert und beginnt mit Gott zu hadern. Alfred kommt hinzu und erklärt, seinen Gewinn für den Grabstein seines Sohnes herzugeben. Später kommt es zur Hochzeit zwischen Oskar und Mariannne.
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